Quando começamos a planear o nosso futuro financeiro, a segurança do dinheiro é uma prioridade. Por isso, muitos portugueses optam por instrumentos de baixo risco, como contas poupança ou Certificados do Tesouro. Ambos são boas opções para quem quer fazer o dinheiro crescer com segurança, mas têm diferenças importantes que é essencial conhecer antes de tomar uma decisão.
Neste artigo, vamos comparar os dois produtos e ajudar-te a perceber qual é a melhor opção para o teu perfil e objetivos financeiros.
O que é uma Conta Poupança?
Uma conta poupança é um produto bancário simples e acessível, onde depositas dinheiro e recebes juros ao longo do tempo. As contas poupança são oferecidas por quase todos os bancos e destinam-se a incentivar o hábito de guardar dinheiro de forma regular.
Características principais:
- Capital garantido até 100.000€ pelo Fundo de Garantia de Depósitos.
- Liquidez elevada: podes movimentar o dinheiro a qualquer momento (embora algumas contas tenham prazos de aviso para levantamentos).
- Juros relativamente baixos, principalmente em ambientes de taxas de juro reduzidas.
Vantagens:
- Acesso rápido ao dinheiro.
- Simplicidade e facilidade de abertura.
- Ideal para fundos de emergência.
Desvantagens:
- Taxas de juro geralmente baixas.
- Rendimentos muitas vezes abaixo da inflação, o que pode diminuir o poder de compra a longo prazo.
O que são Certificados do Tesouro?
Os Certificados do Tesouro são produtos de investimento emitidos pelo Estado português para financiar a dívida pública. Quando compras Certificados do Tesouro, estás a emprestar dinheiro ao Estado e a receber juros em troca.
Características principais:
- Capital garantido pelo Estado.
- Prazos mais longos (normalmente 5 ou 10 anos), com juros crescentes ao longo do tempo.
- Liquidez mais limitada: embora seja possível resgatar após um certo período (geralmente 1 ano), o ideal é manter o investimento até à maturidade.
Vantagens:
- Taxas de juro geralmente superiores às das contas poupança.
- Maior rentabilidade a médio e longo prazo.
- Baixo risco de perda de capital.
Desvantagens:
- Menor flexibilidade para aceder ao dinheiro antes do prazo.
- Necessidade de manter o investimento para maximizar os ganhos.
Comparação lado a lado
| Característica | Conta Poupança | Certificados do Tesouro |
|---|---|---|
| Rendimento | Baixo | Médio (com juros crescentes) |
| Risco | Muito baixo | Muito baixo |
| Liquidez | Elevada | Limitada (ideal manter até ao fim) |
| Prazo | Curto a médio prazo | Médio a longo prazo (5-10 anos) |
| Garantia de Capital | Fundo de Garantia de Depósitos | Garantia do Estado |
| Facilidade de acesso | Imediata nos bancos | Necessário subscrever através do IGCP ou CTT |
Afinal, qual é a melhor opção?
Depende dos teus objetivos financeiros.
Se precisas de ter acesso rápido ao dinheiro ou queres criar um fundo de emergência, a conta poupança pode ser a escolha mais adequada. A liquidez elevada permite-te movimentar o capital sempre que necessário, mesmo que a rentabilidade não seja muito atrativa.
Por outro lado, se tens uma visão de médio a longo prazo e podes prescindir do dinheiro por alguns anos, os Certificados do Tesouro oferecem um rendimento potencialmente superior, com um risco igualmente muito baixo. São ideais para objetivos como a construção de poupança para reforma, compra de casa ou projetos futuros.
Muitos especialistas recomendam combinar os dois produtos: manter uma parte do dinheiro numa conta poupança para necessidades imediatas e investir o restante em Certificados do Tesouro para garantir um crescimento estável a médio prazo.